אקזיט ענק בדן: המניות שנמכרו ב-132 מיליון שקל והתפנית של החברים

עסקת הרכישה של חברת התחבורה "דן תחבורה" הושלמה רשמית, כאשר בשלב השני והאחרון חולקו כ-132 מיליון שקלים ל-177 מחבריה הוותיקים שבחרו לממש את מניותיהם. העסקה מסמלת את העברת השליטה לידי קבוצת משקיעים פרטית, אך הפתיעה בכך שרוב העובדים והנהגים הוותיקים סירבו למכור את רוב החזקותיהם.

בעקבות סירובם של רבים מהחברים למכור את מניותיהם, קבוצת המשקיעים, בראשות מנכ"ל דן אופיר קרני וגופים מוסדיים, תרכוש כ-5% נוספים מההון ותגיע להחזקה של כ-57% בחברה. זאת לאחר שבשלב הראשון, שהושלם ביוני, נרכשו חלקן של קרן ווליו ו-LBH והקבוצה הגיעה להחזקה של כ-52%. העסקה הכוללת, בשני שלביה, נאמדת בכ-2.1 מיליארד שקלים, עם שווי פעילות אפקטיבי של כ-2.8 מיליארד שקלים.

התוכנית המקורית של הרוכשים הייתה לרכוש כ-23% ממניות החברה מידי החברים, אך בפועל, מתוך 1,078 בעלי המניות הוותיקים, רובם המכריע בחרו להמשיך ולהחזיק בכ-43% מהחברה. ההצעה לחברי "דן" כללה אקזיט מיידי של כ-600 אלף שקלים ברוטו עבור מחצית מהחזקותיהם, ועד 1.2 מיליון שקלים עבור מכירה מלאה.

המשך החזקתם של החברים במניות החברה נתפס בשוק ההון כהבעת אמון בהנהלה וביכולתה להשביח את החברה לקראת הנפקה אפשרית בבורסה, לצד קשר רגשי למפעל חייהם. אמון זה מתבסס על תנופת ההתרחבות של "דן", שכללה לאחרונה רכישת חברת ההסעות "מסיעי שאשא", חתימה על הסכם לרכישת "תנופה", והעמקת אחיזתה בפרויקטי תשתית לאומיים כמו הפעלת נתיבים מהירים והתמודדות במכרזים להפעלת רכבות קלות בתל אביב ובירושלים. כעת, "דן" משלימה את המעבר מחברה קואופרטיבית לתאגיד עסקי מוביל.