אחרי אישור ה-FDA: לידר מעלה את מחיר היעד של טבע ל-50 דולר; אפסייד של 22%
תומצת מתוך Bizportal על ידי baba
חברת לידר שוקי הון העלתה את מחיר היעד למניית טבע ל-50 דולר בעקבות אישור ה-FDA לתרופה החדשה לסכיזופרניה, WELTRUZA. האישור מפחית סיכונים רגולטוריים, אך האתגר העיקרי הוא מסחרי. ההשפעה הכלכלית המשמעותית של התרופה צפויה רק ב-2027, אך טבע ממשיכה להתקדם גם בתרופות אחרות ובתהליכי התייעלות.
הידיעה ב-6 שורות · תקציר של baba
- לידר שוקי הון העלתה את מחיר היעד למניית טבע ל-50 דולר לאחר אישור FDA לתרופה חדשה לסכיזופרניה.
- התרופה WELTRUZA, זריקה חודשית, מציעה יתרונות על פני טיפולים קיימים ואינה דורשת השגחה רפואית.
- ההשפעה הכלכלית המשמעותית של WELTRUZA צפויה רק במחצית השנייה של 2027 עקב תהליכי אישור ביטוחי.
- טבע צופה יעד מכירות משותף של 1.5-2 מיליארד דולר בשנה ל-WELTRUZA ולתרופה UZEDY.
- החברה מקדמת תוכנית התייעלות לחיסכון של כ-700 מיליון דולר עד 2027 ושיפור בפרופיל החוב.
- התפתחויות בניסויים לתרופות חדשות, כמו זו לצליאק, תומכות באסטרטגיית טבע להגדלת חלקן של תרופות מקור.
בעקבות אישור ה-FDA לתרופה החדשה של טבע לסכיזופרניה, "WELTRUZA", העלתה חברת לידר שוקי הון את מחיר היעד למניית טבע ל-50 דולר, תוך שמירה על המלצת קנייה. ההמלצה החדשה משקפת פוטנציאל עלייה של כ-22% ממחיר הסגירה של המניה ביום שישי האחרון. האנליסטית סבינה לוי מלידר ציינה כי האישור מפחית סיכונים רגולטוריים ומחזק את צפי הצמיחה של תרופות המקור, אך הדגישה כי האתגר הבא הוא מסחרי, קצב אימוץ התרופה על ידי מטופלים וחברות הביטוח.
התרופה WELTRUZA, זריקה חודשית של אולנזפין, מציעה יתרונות על פני זריקות קיימות בכך שאינה דורשת השגחה רפואית לאחר ההזרקה, ואינה מצריכה מנות העמסה או נטילת כדורים במקביל. יתרונות אלו עשויים להקל על המטופלים והמרפאות ולעודד מעבר מטיפול בכדורים לזריקה חודשית. לידר רואה בכך יתרון מסחרי משמעותי, אך הצלחתה תלויה בהשגת כיסוי ביטוחי ובהכללתה ברשימות הטיפול של בתי החולים.
טבע מעריכה כי כ-300 אלף חולי סכיזופרניה בארה"ב המשתמשים כיום באולנזפין בכדורים הם קהל היעד הראשוני. המנכ"ל ריצ'רד פרנסיס צופה יעד מכירות משותף של 1.5-2 מיליארד דולר בשנה ל-WELTRUZA ולתרופה נוספת, UZEDY. בלידר מעריכים כי אישור רגולטורי נוח ואסטרטגיה מסחרית מוצלחת עשויים להוביל להכנסות גבוהות יותר בטווח הארוך. יתרון נוסף הוא השימוש בתשתית המכירות הקיימת של UZEDY, שיכולה לתמוך בחדירה לשוק תוך הגבלת הוצאות.
עם זאת, ההשפעה המשמעותית של WELTRUZA על הכנסות טבע צפויה רק במחצית השנייה של 2027, בשל תהליכי אישור ביטוחי הדרגתיים. התרומה להכנסות 2026 צפויה להיות מוגבלת. לקראת פרסום דוחות הרבעון השלישי, קונצנזוס האנליסטים צופה הכנסות של כ-4.25 מיליארד דולר. טבע עצמה צופה לסיים את 2026 עם הכנסות של 16.5-16.85 מיליארד דולר.
בנוסף, טבע מתמודדת עם אתגרים הקשורים לתרופה AUSTEDO, כולל עודפי מלאי ושינויים בדפוסי רכש לקראת הסכם תמחור חדש עם הממשל האמריקאי. למרות זאת, החברה ממשיכה לצפות למכירות גבוהות מ-AUSTEDO בטווח הארוך. תרופות מקור אחרות, AJOVY ו-UZEDY, ממשיכות להציג צמיחה חזקה. טבע מקדמת תוכנית התייעלות לחיסכון של כ-700 מיליון דולר עד 2027, ופרופיל החוב שלה משתפר. התפתחויות בניסויים לתרופות חדשות, כמו זו לצליאק, תומכות באסטרטגיה של הפחתת התלות בתרופות גנריות והגדלת חלקן של תרופות מקור.
מוזכרים
אותו אירוע, כפי שכל מערכת דיווחה עליו בנפרד. פתחו כמה דיווחים כדי להשוות מה כל מערכת מדגישה, ומה היא משאירה בחוץ.
אחרים 3
לא אותו אירוע: ידיעות אחרות שחולקות עם הידיעה הזו אנשים, מקומות או נושא. רקע, תגובות והמשכים.
