"הריבית כבר יורדת - כדאי לנעול עכשיו ריבית קבועה או לקחת יותר פריים ולחכות לעוד ירידות?"
עם תחילת ירידת הריבית במשק, עולה השאלה האם כדאי לנעול ריבית קבועה למשכנתא לטווח ארוך, או להעדיף מסלול פריים הנהנה מירידות מיידיות. ריבית בנק ישראל עומדת כיום על 3.25%, והפריים על 4.75%. מסלול פריים במרווח שלילי של 0.6% עומד כיום על ריבית של 4.15%, וכל ירידה של אחוז בריבית בנק ישראל תוריד אותו בכ-0.6%. עם זאת, משכנתא ל-20 או 25 שנה כוללת תקופות של עליות וירידות ריבית, ולכן יש לשקול את רמת התנודתיות שהמשפחה יכולה לספוג.
דוגמה לזוג הלוקח משכנתא של 1.5 מיליון שקל ל-25 שנה, עם ריבית קבועה של 4.7% ומסלול פריים מינוס 0.6% (4.15% כיום), ממחישה את ההבדלים. תמהיל עם שליש קבועה ושני שלישים פריים מתחיל בהחזר של כ-8,198 שקל, ותמהיל עם שני שלישים קבועה ושליש פריים מתחיל בכ-8,353 שקל, פער התחלתי של כ-155 שקל. אם ריבית הפריים תרד ל-3.15%, ההחזרים יסתכמו בכ-7,657 שקל ו-8,083 שקל בהתאמה, פער של יותר מ-400 שקל. לעומת זאת, אם הריבית תעלה ל-5.15%, ההחזרים יגיעו לכ-8,770 שקל ו-8,639 שקל, כאשר מי שבחר יותר קבועה שילם יותר בהתחלה אך נהנה מהגנה בעת עליית ריבית.
שיקולים נוספים כוללים את יכולת ההחזר של המשפחה ואת הגמישות הפיננסית הצפויה. משפחה הצופה קבלת סכום כסף משמעותי בעתיד עשויה להעדיף מסלולים גמישים יותר, בעוד משפחה המתכננת החזקה ארוכת טווח של הנכס והמשכנתא עשויה להעדיף רכיב קבוע גדול יותר, במיוחד אם הפער מול הפריים קטן. הרגולציה מחייבת לפחות שליש מההלוואה בריבית קבועה, ועד שני שלישים בריבית משתנה. הבנקים מציעים סלים אחידים להשוואה. בדיקה מעשית מומלצת היא חישוב החזרים בריבית נוכחית, ריבית נמוכה באחוז וריבית גבוהה באחוז. אם כל התרחישים נוחים לתקציב, ניתן לשקול יותר פריים. אחרת, הריבית הקבועה מספקת שקט נפשי ויציבות.
