משכנתא של 80% ל-40 שנה: הראל נכנסת למגרש של הבנקים

חברת הביטוח הראל נכנסת לתחום המשכנתאות ומציעה תנאים תחרותיים שעשויים לעקוף את מגבלות הבנקים. החברה מציעה מימון של עד 80% משווי הנכס, תקופת החזר של עד 40 שנה, ואפשרות לדחיית תשלומי הקרן עד עשר שנים. זאת בניגוד למגבלות הבנקים, המוגבלים על ידי בנק ישראל למימון של עד 75% לדירה יחידה, עד 70% למשפרי דיור ועד 50% למשקיעים, ותקופה של עד 30 שנה.

הראל מנצלת את הפער הזה, שכן חברות הביטוח אינן כפופות להוראות בנק ישראל בנוגע לשיעורי המימון ותקופות ההחזר. לדוגמה, על דירה בשווי 2 מיליון שקל, זוג שקונה דירה ראשונה יצטרך להביא הון עצמי של 400 אלף שקל בהראל, לעומת 500 אלף שקל בבנק. עבור משקיעים, ההבדל משמעותי אף יותר, עם דרישת הון עצמי של 400 אלף שקל בהראל לעומת מיליון שקל בבנק.

התקופה הארוכה של 40 שנה מורידה את ההחזר החודשי, אך מייקרת את סך עלות ההלוואה באופן משמעותי. לדוגמה, משכנתא של 1.2 מיליון שקל ל-40 שנה תעלה כ-600 אלף שקל יותר לאורך חיי ההלוואה בהשוואה לתקופה של 25 שנה. גם דחיית תשלומי הקרן מהווה הקלה זמנית בלבד, שכן הקרן נותרת ללא שינוי ועלותה עולה לאחר תקופת הדחייה.

הראל אינה השחקנית היחידה בשוק המשכנתאות החוץ-בנקאיות; כלל ביטוח כבר מציעה משכנתאות, והפניקס צפויה להיכנס לתחום בקרוב. הכניסה של הראל לתחום מתרחשת על רקע שינויים רגולטוריים צפויים באוקטובר, שיחייבו את הבנקים להתחשב בשעבודים קודמים על נכסים, מה שעשוי לצמצם עוד יותר את המימון שהם מסוגלים להעניק. למרות היתרונות הפוטנציאליים, מומלץ לבחון היטב את כלל העלויות והסיכונים הכרוכים במינוף גבוה.