יותר מדי קרנות בתיק והתעלמות ממוצרים חוץ בנקאיים: טעויות שיועצי השקעות עושים
יועצי השקעות נוטים לבצע שגיאות שכיחות, לעיתים מתוך הרגל או חוסר תשומת לב לתמונה הכוללת, ולא רק המשקיעים עצמם פועלים באופן לא מושכל. אחת הטעויות המרכזיות היא יצירת תיקי השקעות מסורבלים עם ריבוי קרנות נאמנות מעורבות, במקום לעבות מוצרים קיימים. מצב זה, שבו תיק יכול להכיל עשרות קרנות, אינו תורם לפיזור אלא יוצר בלבול, מקשה על הבנת התיק, ומייצר דמי ניהול כפולים ומיותרים.
טעות נוספת היא התמקדות בהמלצות נקודתיות על מוצרים חדשים, המובילה לחוסר איזון בתיק. תיקים רבים נבנים סביב מניות בודדות וחשיפה שולית למדדים רחבים, מה שמקשה עליהם להכות את השוק לאורך זמן. לעומת זאת, בתיקים קטנים, ישנה נטייה לרכוש איגרות חוב בודדות, דבר הגורם לעמלות מיותרות ומיסוי לא אופטימלי.
יועצים רבים גם מתעלמים משיקולי מס. לדוגמה, הוספת קרן מחקה זהה לקרן קיימת, במקום קרן מקבילה, עלולה להוביל לתשלום מס מקסימלי בעת מכירה עתידית בשל שיטת המס FIFO. כמו כן, יועצים רבים אינם ממליצים על מכירת ניירות בהפסד לקיזוז מס בסוף השנה, ובכך הלקוח מפסיד הטבה כספית ישירה.
כשל נוסף הוא התעלמות ממוצרים פיננסיים חוץ-בנקאיים, כמו קרנות השתלמות וקופות גמל להשקעה, הפטורים ממס או מציעים גמישות במס. התמקדות בתיק הבנקאי בלבד מונעת מהלקוח למקסם את רווחיו ולהקטין את חבות המס שלו.
הלחץ על יועצים גובר בשל ירידה במספרם ועלייה בהיקף הנכסים המנוהלים, מה שעלול להוביל להמלצות מהירות וגנריות המשרתות את יעדי הבנק במקום את טובת הלקוח.
