TSMC שוברת שיא - מה זה יעשה הבוקר למניות ה"טנק" בתל אביב?
יצרנית השבבים הגדולה בעולם, TSMC הטייוואנית, דיווחה על שיא הכנסות חודשי חדש לאוגוסט, עם 514.8 מיליארד דולר טאיוואני (כ-16.35 מיליארד דולר). מדובר בזינוק של 53.3% לעומת אוגוסט אשתקד ועלייה של 10.1% לעומת יולי, וזהו החודש הרביעי ברציפות של צמיחה בהכנסות. נתונים אלו, המעידים על המשך ההשקעות הגוברות בתחום הבינה המלאכותית (AI) ושבבים מתקדמים, צפויים לרכז עניין במניות השבבים הישראליות "הטנק" - טאואר, נובה וקמטק - עם פתיחת המסחר בבורסה בתל אביב.
הנתונים של TSMC מעידים על כך שהביקוש לטכנולוגיות הייצור המתקדמות שלה נותר גבוה. החברה אף העלתה את תקציב ההשקעות שלה ל-2026 לטווח של 60-64 מיליארד דולר, כאשר רוב הסכום מיועד לטכנולוגיות ייצור מתקדמות ואריזה מתקדמת. תחומים אלו רלוונטיים ישירות לחברות נובה, המספקת מערכות מטרולוגיה ובקרת תהליך, וקמטק, המספקת מערכות בדיקה ומטרולוגיה. שתיהן דיווחו לאחרונה על הכנסות שיא וצופות צמיחה משמעותית ברבעונים הקרובים, במיוחד בתחום האריזה המתקדמת.
עבור טאואר, שהיא יצרנית שבבים בעצמה ומתחרה מסוימת של TSMC, הקשר פחות ישיר אך עדיין משמעותי. גם טאואר נהנתה מהצמיחה בענף, וברבעון השני רשמה עלייה של 11.2% בהכנסות לעומת הרבעון הקודם, בין היתר בזכות רכיבים לתשתיות AI. החברה צופה המשך צמיחה חזקה ברבעון השלישי. נתוני TSMC מחזקים את התזה שהביקוש ל-AI מתפשט מעבר למעבדים בלבד וכולל גם תקשורת אופטית ורכיבי תשתית נוספים.
מניות "הטנק" מגיעות למסחר בתל אביב לאחר מסחר מעורב בוול סטריט, כאשר טאואר ונובה ירדו אמש וקמטק עלתה. נתוני TSMC, שפורסמו לאחר סיום המסחר בארה"ב, עשויים להשפיע על פערים אלו. בעוד שפער ארביטראז' שלילי עלול להוביל לפתיחה חלשה, נתונים חיוביים משרשרת האספקה של השבבים יכולים למתן לחץ זה ואף למחוק אותו במהלך המסחר, בהתאם לסנטימנט הכללי בענף.
