שאלות ותשובות על משיכת כספי פנסיה: מה באמת אפשר לקחת, ומה זה עולה

המאמר מספק מדריך מפורט בנוגע למשיכת כספי פנסיה וחיסכון, תוך הבחנה בין סוגי הכספים השונים והכללים החלים עליהם. כספי תגמולים שהופקדו לקרנות פנסיה או לקופות גמל החל משנת 2008 נחשבים כספי קצבה, המיועדים על פי חוק לקצבה חודשית לכל החיים, ולא ניתן להעבירם לתיק השקעות פרטי. משיכה שלא כדין של כספי קצבה אלו מחויבת במס של 35% או במס השולי הגבוה יותר, מה שעלול להותיר את המושך עם סכום נמוך משמעותית ואובדן תשואה עתידית.

היוון, המאפשר הפיכת חלק מהצבירה לסכום חד פעמי, אפשרי רק לאחר הבטחת קצבה מזערית חודשית. נכון לשנת 2026, קצבה זו עומדת על כ-5,306 שקלים, הדורשת צבירה של כמיליון ומאה אלף שקלים. רק צבירה העולה על סכום זה ניתנת להיוון. חלק מהסכום המהוון פטור ממס: בשנת 2026 שיעור הפטור עומד על 57.5% מקצבה מזכה, והוא צפוי לעלות ל-67% בינואר 2028. חשוב לציין כי היוון וקבלת פיצויים פטורים ממס משפיעים על אותו חישוב פטור, ומי שמשך פיצויים בעבר עשוי לגלות שהפטור על הקצבה שלו קטן.

קיבוע זכויות הוא הליך קביעת הפטור ממס על הקצבה מול פקיד השומה, והוא נעשה פעם אחת ומשפיע על כל שנות הפרישה. נכון לשנת 2026, תקרת הקצבה המזכה היא כ-9,430 שקלים בחודש, מה שמאפשר פטור מרבי של כ-5,422 שקלים. החלטה זו יכולה לחסוך עשרות אלפי שקלים לאורך שנים.

כספים הזמינים למשיכה כוללים קרן השתלמות לאחר שש שנים, תיק השקעות פרטי (בכפוף למס רווחי הון), פיצויים שנמשכו כדין, חיסכון שהופקד לפני 2008 עם רכיב הוני, ותמורה ממכירת נכסים. קופת גמל להשקעה נזילה בכל שלב, עם פטור ממס רווחים אם נמשכת כקצבה לאחר גיל 60.

הכותבים ממליצים לבדוק שלושה נתונים בדוח קרן הפנסיה: סכום הצבירה לפני 2008, מקדם ההמרה האישי, וגובה הקצבה הצפויה. בנוסף, יש לבדוק את סכום הכסף הנזיל מחוץ למערכת הקצבתית. יחס לא מתאים בין השניים, אם נותרו שנים לפרישה, ניתן לתקן באמצעות הגדלת הפקדות, בניית רכיב נזיל, או דחיית מועד הפרישה.